近期交易(yì)商协会(huì)的监管处(chù)罚力度明显加大，虽然债券市场参与主体(tǐ)愈发(fā)丰富(fù)多元(yuán)，市场竞争程度更(gèng)趋激烈，但监管底线不能破戒。

　　5月11日，交易商协(xié)会对建设(shè)银行启动自律调查(chá)，这是两天(tiān)内第二家(jiā)被(bèi)要求自(zì)律调查(chá)的大行(xíng)。今年以来，交易商协会已对多家金融机构启动自律调查(chá)，监管力度在持续加大。

　　多家金融机(jī)构(gòu)接连被通报(bào)

　　5月11日(rì)，中(zhōng)国银行间市场交(jiāo)易商协会（下压线扣几分罚款多少的，压线扣多少分？称(chēng)“交易商协会”）网站显示，基于(yú)监管部门(mén)反馈线索，依(yī)据《银行间债(zhài)券(quàn)市场自(zì)律处分(fēn)规则》，交易商协会(huì)已(yǐ)对中国建设(shè)银(yín)行股份有限(xiàn)公司债务融(róng)资工具(jù)承销业务(wù)涉嫌违规(guī)行为开展自律调查。

　　根据建行2022年年报，去年建行承销非金(jīn)融企业债务融资工具744笔，为411家实(shí)体企业承销发行债券4645.17亿元。2022年，该行支持优(yōu)质头(tóu)部房地产企业(yè)债券融资(zī)需(xū)求，承销房地产企业323.35亿元债务融资工(gōng)具，房地产并购(gòu)票据(jù)22.9亿(yì)元(yuán)。

　　交易商协会的监管力(lì)度在近期持(chí)续加(jiā)大。就在5月9日，交(jiāo)易(yì)商协(xié)会官网发布(bù)信息，针对中国进出口银行金融债(zhài)券发行涉(shè)嫌违规行为，以及(jí)中国(guó)民生(shēng)银行(xíng)承销业务涉嫌违规行(xíng)为已开展自(zì)律(lǜ)调查。

　　而在5月8日，大连银行(xíng)、郑州银行、江(jiāng)西银行、青岛(dǎo)银行(xíng)和粤财信托共(gòng)5家机构涉(shè)及债券(quàn)业(yè)务违规被点(diǎn)名(míng)。具(jù)体(tǐ)来说，交(jiāo)易(yì)商协(xié)会(huì)通过深(shēn)入调(diào)查(chá)发现，大连银(yín)行等多(duō)家机构存在债券代持交易(yì)等违规(guī)行为。其中，大连银行通过(guò)做市(shì)业(yè)务(wù)方式，每日滚(gǔn)动开(kāi)展买卖方向(xiàng)相反(fǎn)、清算速度不同的现券交易(yì)，代持利率债(zhài)活跃券，且(qiě)规模较大；郑(zhèng)州银(yín)行、江西银行和(hé)青(qīng)岛银(yín)行(xíng)，内(nèi)控执行不严或流于形式(shì)，未有效(xiào)评估交易合理性，作为中间方(fāng)以现券买卖或做市等(děng)方式(shì)参与债券(quàn)代(dài)持交(jiāo)易链条，交易笔(bǐ)数和金额(é)较(jiào)大。

　　今年4月，工商银行已(yǐ)被启(qǐ)动自律调查。相关公告称，交易商协会(huì)在日(rì)常监(jiān)测工作中(zhōng)发现，工(gōng)商银行主承销的多期(qī)债(zhài)务融资工具发行定价严重(zhòng)偏离(lí)市场合(hé)理(lǐ)水平(píng)，干扰了市场秩序，涉(shè)嫌违反银行间(jiān)债券市(shì)场自律管理相(xiāng)关规定。

　　4月(yuè)3日(rì)，交易商协会网站披露，近(jìn)期在查处四平市城市发展投资控股有限公司案件(jiàn)时，发现吉林(lín)银行、吉林(lín)亿联银行因违规收取(qǔ)发行人大额财务资助(zhù)，涉嫌违反银行间债券市场(chǎng)自律管理(lǐ)规则，被(bèi)交易商协会进行自律(lǜ)调(diào)查。一同被(bèi)开展自律调查的还有光(guāng)大(dà)证券、富国资产(chǎn)管理（上海(hǎi)）有限公司两家金(jīn)融机(jī)构(gòu)。

　　交(jiāo)易(yì)商协会监管处罚力度(dù)加强

　　根据交(jiāo)易(yì)商协会通报的数据，2022年全年(nián)，交(jiāo)易商协会共对(duì)68起涉嫌(xián)违规案(àn)件立(lì)案调(diào)查，开展自律调查(chá)和自律问询103次(cì)，作(zuò)出各类自律处分(fēn)99家（人(rén)）次，涉及35家发行人和信用增进机构、4家主(zhǔ)承销(xiāo)商、3家会计师事务所(suǒ)、1家律(lǜ)师事务所、2家其他类(lèi)型机构和54名直接责任人(rén)。作出的(de)处(chù)分中，警告及以上占(zhàn)比超过五成(chéng)，15家机构被暂停一定(dìng)期限(xiàn)业务，12位(wèi)责任人被认定不适当(dāng)人选。

　　梳(shū)理(lǐ)通报来看，被通报(bào)的原因包(bāo)括低价包(bāo)销多期债务融资工具，影响(xiǎng)了市场正(zhèng)常秩序；部分债务融资工具(jù)未按照发行文件约(yuē)定开展余额包销，个(gè)别(bié)债(zhài)务融资工具挤占了其他投(tóu)资人的正常(cháng)投(tóu)标(biāo)，违背(bèi)了(le)公(gōng)平公(gōng)正原则，并影响了发行利率(lǜ)，对市场正常秩序造成了一定不良(liáng)影响。

　　通报指出，银行间(jiān)债(zhài)券(quàn)市(shì)场(chǎng)参与(yǔ)机构在从(cóng)事相关业务过程中，务(wù)必牢固树(shù)立市(shì)场责任意识，严(yán)格遵守相关监管规(guī)定和(hé)自(zì)律规则(zé)要求(qiú)，合规展(zhǎn)业(yè)，自觉(jué)维(wéi)护银行间债券市场运行秩序。

　　交易商(shāng)协会表(biǎo)示，做市商作为(wèi)银(yín)行间(压线扣几分罚款多少的，压线扣多少分？jiān)市场基石机构，承(chéng)担(dān)着提高市场流动性、促进价格发现(xiàn)的(de)重要作用，应(yīng)切实提升做市交易能力，加强内部控制和风险管理，确保合规稳健展业，“真做市、做真(zhēn)市”。

　　可以(yǐ)看到(dào)，近期交(jiāo)易商协会的监管处罚力度(dù)明显加(jiā)大，虽然债券市(shì)场(chǎng)参与主体愈发丰富多元，市场(chǎng)竞争程度更(gèng)趋激烈，但监管底线(xiàn)不(bù)能破戒。

　　资深金融政策监管专家周毅钦对《国际(jì)金融报》记者表示，可以看到，银行间交易商(shāng)协会将继续贯彻落实监管(guǎn)从严要求(qiú)，以严(yán)格自律(lǜ)惩戒(jiè)向市场传递“零容忍”的(de)清(qīng)晰信(xìn)号，引(yǐn)导市场各(gè)类(lèi)主(zhǔ)体(tǐ)归位(wèi)尽责，维护市场良好秩序(xù)。债券承销(xiāo)机(jī)构作为债券市场的“看(kàn)门人”，对(duì)于商业银行(xíng)特(tè)别是国有大行来(lái)说，也(yě)需要肩负起相应的公序责任，切实维护(hù)好行业的良性(xìng)竞争生态。

未经允许不得转载：腾众软件科技有限公司 压线扣几分罚款多少的，压线扣多少分？